O que revisar nos investimentos pelo menos uma vez por ano?

Quando pensamos em uma “carteira de investimentos”, entendemos a palavra “carteira” como o conjunto de aplicações financeiras que, juntas, formam um portifólio diversificado com várias aplicações diferentes. Essas aplicações precisam fazer sentido para os investidores, levando em consideração o “perfil” e o momento de vida de cada pessoa.

Na hora de fazer uma revisão periódica, antes de olhar os números, precisamos pensar se os objetivos continuam os mesmos ou se surgiram novos planos para o futuro. Se algum objetivo foi alterado, a carteira também precisa mudar, adaptando-se à nova realidade.

Outro ponto importante é revisar os prazos das aplicações: o dinheiro de curto prazo deve estar em aplicações conservadoras com resgate rápido, e o valor deve girar entre 6 e 9 vezes os seus custos mensais. Nas aplicações de médio e longo prazo é possível que haja aplicações mais arrojadas, caso o(a) investidor(a) tenha uma tolerância maior ao risco.

Lembre-se sempre: se você não está conseguindo dormir tranquilo(a) por conta das aplicações arrojadas, provavelmente o risco na sua carteira está alto demais para o seu perfil. 

Em seguida, podemos observar se a distribuição dos investimentos arrojados e conservadores está seguindo a proporção inicialmente planejada. Caso o equilíbrio inicial tenha sido desfeito, faremos uma realocação para retomar as proporções inicialmente pensadas.

Outro ponto importante é analisar a rentabilidade da carteira (com ressalvas). É preciso comparar cada investimento com sua referência de mercado (benchmark). Por exemplo, se a aplicação for um Fundo de ações brasileiras, o correto é comparar a rentabilidade com o IBOV, que é o índice de referência mais usado no mercado de ações aqui do Brasil. Mas se a aplicação for um Fundo de Renda Fixa atrelado ao CDI, o índice de referência será o próprio CDI. Dessa forma, vamos comparar “banana com banana” e “maçã com maçã”. O(a) investidor(a) de longo prazo deveria olhar janelas mais longas de rentabilidade e não focar em um mês específico. Em alguns casos, se faz necessária uma realocação, “saindo” de um investimento e “entrando” em outro, mas o critério para tomar essa decisão não é “apenas a rentabilidade no último ano”.

Fazendo esse checklist uma vez por ano seus investimentos serão um aliado para garantir o seu padrão de vida no futuro.

Bons investimentos.